[경제/주식] 포트폴리오 구성하기

포트폴리오는 위험부담이 큰 집중투자(몰빵)이라든가 시장이 상승하거나 하락할 때 수익성이나 안정성을 보장하기 위하여 구성하여야 한다고 생각하면 된다.
장세(상승장 또는 하락장)에 따라 다소 차이를 두고 자신의 성격에 따라 그 비율을 설정한다.
성격에 따라 장기투자나 단기투자 비율을 달리 할수도 있다.

주식투자는 투기나 도박이 아닌 투자인 이상 절대적으로 리스크 관리 및 안정적 수익추구로 해야한다.

먼저 기본적인 총자산의 비율을 알아보자

현금은 40%
단기 종목은 30%
장기 종목은 30%

이 중에서 장기종목도 3종목 이상이 되어야 하며 단기종목도 3종목 이상이 되어야 바람직한 것이라 할 수 있다

즉 100,000,000 원이라는 현금이 있다면 이 것을 평균 포트 폴리오를 배분해 보면 이렇다

현금 40,000,000원
단기종목 30,000,000원
장기종목 30,000,000원

정도의 보유가 바람직하다

그러나 이 것은 장세와 자신의 성격을 고려하지 않은 수준으로 일반적인 평균 구성이다.

  이제 장세를 기준으로 한 전략을 알아 보도록 하자.

주가가 상승국면일 경우의 포트폴리오 구성은?

- 기본 :
            현금 30%
            단기주식 20%
            장기주식 50%

- 느긋한 성격 :
            현금 35%
            단기 10%
            장기 55%

- 급한 성격 :
             현금 30%
             단기 30%
             장기 40%

실전에서는 큰 도움이 될 것이다.

그럼 주가가 하락국면의 경우의 포트폴리오 구성은 어떻게 해야할까? 

- 기본 : 
            현금 80%
            단기 20%
            장기 0%

- 느긋한 성격 :
            현금 90%
            단기 10%
            장기 0%

- 급한 성격 :
            현금 70%
            단기 30%
            장기  0%

의 전략이 수립되어야 할 것이다.

또, 횡보국면에서는 대처해야 할 방법이 또 차이가 있다. 

- 기본 :
           현금 40%
           단기 40%
           장기 20%

- 느긋한 성격 :
            현금 30%
            단기 40%
            장기 30%

- 급한 성격
            현금 30%
            단기 50%
            장기 20%

를 유지해야 한다.
그러나 이러한 구성이 무조건 지켜져야 하는 것은 아니면 성격이나 자신에게 맞는 방법이 있을 수 있다.

기본 구성 법 요약

상승 / 하락 / 횡보(현:단:장)
3 : 2 : 5  /  8 : 2 : 0  / 4 : 4 : 2

위와 같이 외우면 쉽게 포트폴리오를 구성하고 시장에서 매매하는데 도움이 될 것이다.